Что такое токен в ICO криптовалюте

Эфириум

Механизм проведения ICO для привлечения инвестиций в проект предполагает выпуск токенов. Токен проекта — это многофункциональный инструмент, который надежно закрепился в мире цифровых валют и применяется в различных целях.

Цифровые токены ‑ что это и для чего созданы?

Цифровые токены выпускаются в основном в рамках проведения ICO. Основная цель проведения ICO — привлечь инвестиции в проект, связанный с блокчейн технологией. Для этого разработчики проекта выпускают определенное количество цифровых токенов и предлагают инвесторам приобрести их за фиатные деньги, Эфириум или Биткоин. Другие криптовалюты используются намного реже.

Токены в ICO представляют собой цифровой код, который может быть использован для оплаты товаров и услуг проекта, а также может наделять держателя правами акционера. В зависимости от правил проекта, токены могут совмещать в себе несколько функций или быть исключительно внутренним платежным средством.

Если провести аналогию с IPO фондового рынка, где средства в проект привлекаются за счет продажи акций компании, то ICO выполняет те же функции, а в роли акции выступает токен проекта.

Виды цифровых токенов

Токены приложений

Токены приложений (аппкоины) используются для оплаты услуг проекта. Могут выступать также показателем количества доступных гигабайт или других ресурсов платформы, предоставлять доступ к расширенному функционалу. Помимо покупки, некоторые проекты предоставляют возможность получить токены бесплатно, в качестве награждения по реферальной программе или за определенные действия.

Кредитные токены

Кредитные токены используются для заимствования финансов у инвесторов. Так, приобретая кредитный токен проект, инвестор отдает свои фиатные или криптовалютные активы и может рассчитывать на прибыль от процентов по займу. Такой метод удобен разработчикам, так как они могут быстро получить необходимое финансирование, а инвестор ничем не рискует, ведь как правило, такие токены обладают высокой ликвидностью и могут быть проданы в любой момент. Зачастую в рамках одного проекта существует несколько разновидностей кредитных токенов, с различными процентными ставками и условия. Например, на платформе Steem Dollar кредитные токены выпускают в двух формах:

  1. 10% готовых от количества токенов, но инвестор имеет право распоряжаться ими на свое усмотрение.
  2. 100% готовых, при условии что в течении двух лет токены не будут проданы.

Выплаты процентов осуществляются исключительно во внутренней валюте платформы.

Токены-акции

Токены-акции предназначены для привлечения финансирования в проект и выпускаются в качестве цифровых акций компании. По факту, это цифровой аналог акций фондового рынка, приобретая которые инвестор может рассчитывать на дивиденды от комиссии транзакции или других платных услуг проекта. Такой токен также подтверждает владение долей компании.

Отличие токена и коина

Токен vs Коин
Понятие токенов и коина криптовалюты часто путают. Они схожи по своему формату, но имеет принципиальные отличия в ключевых точках.

Ключевой факторВ чем отличие
ПрименениеКриптовалюта — являются денежной цифровой единицей платежной системы. Основная их функция — покупная способность и она широко применяется для оплаты различных товаров и услуг, покупки другой криптовалюты или фиатных денег.

Токены — цифровой актив проекта. Они также могут быть наделены покупной способность, но только в рамках конкретной платформы. Вместо осуществления транзакций, токены используются на наделения определенными правами их владельцев.

СозданиеКаждая цифровая валюта уникальная по своей структуре денежная единица, для разработки которой требуется создание уникальной блокчейн цепи. Создание внутреннего токена намного легче, так как не требует разработки уникальной блокчейн цепи и зачастую разрабатываются на стандартном шаблоне платформ
Ethereum или Waves.
ЭмиссияЭмиссия криптовалюты заложена в консенсус работы ее программного кода. Генерация новых монет осуществляется при майнинге, согласно заложенным правилам. Выпуском токенов занимается инициатор выпуска, т.е конкретное физическое лицо или компания для проведения ICO. При этом сразу выпускается установленная максимальная эмиссия, которая закрепляется за создателем и впоследствии распродается для привлечения финансов в проект.
СтоимостьСтоимость криптовалют определяется соотношением спроса и предложений на нее, в то время, как стоимость токена зачастую устанавливается исключительно владельцами проекта.

Как заработать на токенах?

Заработок на токенах

Принципы инвестирования

Далеко не все стартапы успешно реализовываются, а продажа токенов в рамках ICO стало одной из излюбленных схем мошенничества. Поэтому, прежде чем инвестировать в токены, следует провести фундаментальный анализ проекта:

  • Оценить функциональные способности токена. Различные виды токена могут быть использованы для заработка разными методами. В некоторых изначально заложен механизм получения прибыли. Например, дивиденды или проценты по вкладу. Инвестируя в другие, следует рассчитывать только на потенциальный рост стоимости. Важно также определить, какой ликвидность будет обладать токен проекта и насколько он будет востребован на рынке.
  • Стоимость токена. Следует оценить оправданность стоимости предлагаемого токена. Развитие проекта должно быть пропорционально стоимости. Если платформой предоставляются какие-то услуги, то их стоимость должна равняться или быть меньше рыночной.
  • Особенности проекта. Следует понимать, что только при успешной реализации проекта, стоящего за выпуском монеты, возможен доход. Внимательно изучите “White Paper” проекта, в котором должны быть указаны его особенности и планы на развитие.
  • Команда разработчиков. Часто даже мелкие ошибки в управлении приводят к провалу потенциально перспективного проекта. Изучите команду разработчиков, их знания в сфере криптовалют и уровень образованности. Возможно, за их плечами уже лежат созданные проекты, развитие которых укажет на потенциал нового проекта.

Инвестируя в токены ICO следует понимать, что это долгосрочно и высокорискованно. Доля таких проектов в инвестиционном портфеле должна составлять не более 10-15%. При этом следует диверсифицировать риски, инвестируя в различные ICO проекты. Как правило, стоимость токенов при первичной продаже достаточно мала, а при реализации проекта величина вложенных активов может увеличиться в сотни раз. Поэтому в случае если несколько проектов проваляться, то прибыль от одного с лихвой покроет убытки.

Покупка токенов

Одновременно существуют тысячи стартапов, которые ищут финансирования. Всех их можно отследить на сайте ICOrating, где представлена вся необходимая для инвестора информация.
Приобретать токены нового проекта можно в нескольких этапах его развития:

    1. Покупка на PRE-ICO. Проведение ICO также требует наличия определенных средств, которые не все проекты могут себе позволить. В рамках PRE-ICO как раз собираются средства для размещения проекта на ICO, при этом стоимость токенов еще ниже чем на ICO. На данной стадии есть только идея проекта, поэтому реально оценить его перспективность можно только изучив команду разработчиков и востребованность идеи. Для покупки требуется зарегистрироваться в проекте и перевести средства на указанный адрес, после выпуска токена в нем будет начислена эквивалентная вложению сумма.
    2. Покупка на ICO. К выходу на ICO проект уже имеет разработанную стратегию развития, может продемонстрировать систему работы или разработанные продукты. Цена токенов будет немного выше, но рентабельность и интерес аудитории к проекту можно оценить более четко. Условия покупки токенов на ICO можно найти на сайте проекта. Как правило, процесс покупки заключается в отправке средств на указанный адрес, после чего инвестору начисляется соответствующее вложению количество токенов.
    3. Покупка на биржах. После того, как токен проекта попал на криптовалютные биржи, его стоимость уже определяется рыночным спросом на него. По тому, сколько стоит токен, можно определить интерес аудитории и востребованность проекта, но его курс может быть уже значительно выше. Для покупки необходимо разместить ордер на сайте биржи в удобной торговой паре.

Плюсы и минусы

ПреимуществаНедостатки
большое разнообразие проектов и идейстоимость токена напрямую зависит от развития проекта
держатель токенов наделяется определенными привилегиямитокены невостребованных проектов обладают низкой ликвидностью
стоимость токенов при проведении ICO не существеннакриптовалютная сфера не регулируется, поэтому существует высокий риск мошенничества
доходность наиболее успешных проектов превышает тысячи процентовна начальной стадии развития проекта сложно оценить его перспективность
возможность организовать стабильный доход от притока дивидендов
возможность перепродать токены по значительно большей цене
инвестировать можно с незначительных сумм
быстрая окупаемость за счет волатильности криптовалютного рынка

Выводы

Токены — многофункциональные цифровые монеты, покупка которых несет в себе различные механизмы заработка. Инвестируя в проекты в рамках ICO следует понимать, что далеко не все смогут стать успешными, но при развитии проекта можно рассчитывать на высокую прибыль. Инвестировать в токены можно даже при незначительном капитале, и это именно в тот инвестиционный инструмент, который позволяет заработать существенный капитал даже при малых вложениях, но отдача, в свою очередь, напрямую зависит от успешности проекта. Приобретая токены проекта следует провести его фундаментальный анализ, а минимизировать риски можно за счет разделения инвестиций по десяткам различных проектов.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *